ARII (PT. Atlas Resources Tbk)
Analisa Fundamental Saham ARII
Saham PT. Atlas Resources Tbk adalah perusahaan yang bergerak di bidang pertambangan batu bara.
Laporan Keuangan yang dapat dilihat pada hari ini tanggal 28 Maret 2017 adalah laporan keuangan Triwulan ke III tahun 2016.
Berikut hasil Analisa fundamental Saham ARII posisi Q3 2016
Analisa Fundamental Growth Investing
Karena ada perbedaan antara laporan tahunan 2011 dan 2012. Maka saya analisanya mulai dari tahun 2008 sampai 2015
Analisa revenue growth tahun 2008 - 2015
| Year | Revenue |
| 2010 | 65246 |
| 2011 | 91052 |
| 2012 | 97240 |
| 2013 | 114712 |
| 2014 | 38468 |
| 2015 | 28342 |
| 2015 / 2010 | 43.4387% |
| Average Growth | -15.36% |
Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun
(Rasio ini kurang bagus dari segi revenue growth).
Analisa earning growth tahun 2008 - 2015
| Year | Earning |
| 2010 | 1585 |
| 2011 | 2487 |
| 2012 | (11503) |
| 2013 | (10818) |
| 2014 | (24621) |
| 2015 | (25363) |
| 2015 / 2010 | -1600.1893% |
| Average Growth | #NUM! |
Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun
(Rasio ini kurang bagus dari segi earning growth).
Analisa equity growth tahun 2008 - 2015
| Year | Equity |
| 2010 | 23715 |
| 2011 | 155809 |
| 2012 | 144306 |
| 2013 | 131977 |
| 2014 | 107356 |
| 2015 | 81993 |
| 2015 / 2010 | 345.7432% |
| Average Growth | 28.16% |
Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun
(Rasio ini kurang bagus dari segi equity growth). walaupun nilainya naek 22.97 tapi arahnya turun dan pendapatan - dimana saham ini bukan merupakan saham bertumbuh dengan baik maka rasio tetap kurang bagus.
Analisa Average ROE Tahun 2008 - 2015
| ROE | |||
| Year | Laba Bersih | Equity | ROE |
| 2010 | 1585 | 23715 | 6.68% |
| 2011 | 2487 | 155809 | 1.60% |
| 2012 | (11503) | 144306 | -7.97% |
| 2013 | (10818) | 131977 | -8.20% |
| 2014 | (24621) | 107356 | -22.93% |
| 2015 | (25363) | 81993 | -30.93% |
| Total | -62% | ||
| Average / year | -10.29% | ||
(Indikator Fundamental Kenaikan Average ROE 15% dalam 10 Tahun)
(Rasio ini kurang bagus dari segi Average ROE).
| ||||||||||||||||||||||||||
Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari 4 Poin Penting
Nilai kesehatan fundamental growth investing untuk saham ini adalah 0%
Analisa Fundamental Value Investing
Dividen
Perusahaan tidak pernah membagikan Dividen
P/E
Kalau harga tgl 28 Maret 2017 adalah 302.
Earning Q3 adalah (0.00351) --> asumsi dollar 13,308 maka Earning Q3 (46.71)
Earning proyeksi 1 tahun adalah (62.28)
Maka P/E = - 4.85 --> Rasio ini kurang bagus karena P/E < 15)
Sumber Arus kas
Arus kas operasi $ (636) (ini kurang bagus)
Arus kas investasinya $(2,049) (ini bagus)
Arus kas pendanaan (1,752) (ini bisa bagus bisa jelek)
Sumber Arus kas
Arus kas operasi $ (636) (ini kurang bagus)
Arus kas investasinya $(2,049) (ini bagus)
Arus kas pendanaan (1,752) (ini bisa bagus bisa jelek)
Perusahaan ini bisnis intinya rugi jadi mereka investasi memperbaiki kinerja dan uang pendanaan dipakai buat bayar pinjaman meskipun ternyata pinjaman mereka tetap naik. (hahaha) makanya bisnis intinya harus lebih baik lagi dimana mereka sedang berusaha sih.
PBV
Ekuitasnya adalah 69,835 asumsi dollar = 13,308 maka ekuitasnya adalah 929,364,180,-. Dengan jumlah saham yang beredar adalah 3,000,000,000,-. Maka nilai buku perusahaan adalah Rp. 0.31,- PBV adalah 975-.
(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya PBV < 1,5)
(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya PBV < 1,5)
Working Capital
Asset Lancar = $ 29,494,-
Utang Lancar = $204,020,-
(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya Asset Lancar > 2 x Utang Lancar)
Note Penulis :
Perusahaan ini mati - matian bayar utang dalam 1 tahun ini.
Perusahaan ini mati - matian bayar utang dalam 1 tahun ini.
Debt to Equity Rasio
Total Equity = $ 69,835,-
Total Utang = $272,824,-
(Rasio ini kurang bagus karena Total Equity > Total Utang)
Note Penulis :
Jangankan bandingkan dengan utang jangka panjang. ekuitasnya aja lebih rendah dari utang jangka pendek.
Jangankan bandingkan dengan utang jangka panjang. ekuitasnya aja lebih rendah dari utang jangka pendek.
| Analisa Value Investing | ||
| No | Indikator | Hasil |
| 1 | Deviden | Kurang Bagus |
| 2 | P/E | Kurang Bagus |
| 3 | PBV | Kurang Bagus |
| 4 | Working Capital | Kurang Bagus |
| 5 | Debt to Equity | Kurang Bagus |
| Total Score | 0 | |
Melalui analisa fundamental value investing saham ini dari 5 Poin Penting
Nilai kesehatan fundamental value investing untuk saham ini adalah 0%
Nilai kesehatan fundamental gabungan untuk saham ini adalah 0%
Bagi yang ada input atau masukan boleh beli Komentar ya.
(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)
Note Penulis: Kalau saya menjadi pemilik saham ini maka saya akan buang barang langsung. Bakal ARB berkali-kali sepertinya. (Karena perusahaan kesulitan dalam membayar utang jangka pendek). Mari kita lihat ya kalau perusahaan bisa bangkit itu miracle. Perlu diingat keputusan jual beli dan investasi ada di tangan anda. Bijaksanalah dalam bertindak dan tanggung jawab atas tindakan anda. Penulis hanya menulis menurut pendapat penulis.
Salam,
Krisantus 
Post a Comment